關(guān)于 FinTech

Fintech 是一個(gè)合成詞，是 Financial technology 的縮寫，直譯過(guò)來(lái) Fintech 的中文就是“金融科技”。其本質(zhì)是指用來(lái)提高金融服務(wù)效率的科技手段，比如大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、智能投顧、區(qū)塊鏈、移動(dòng)支付等現(xiàn)代技術(shù)，它們的出現(xiàn)大大提高了傳統(tǒng)金融服務(wù)的速度和效率。

現(xiàn)場(chǎng)可編程門陣列 (FPGA) 對(duì)于金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)是一種理想的技術(shù)，能夠滿足其超大規(guī)模的計(jì)算需求，降低衍生品投資組合和風(fēng)險(xiǎn)管理相關(guān)的高運(yùn)營(yíng)成本。在過(guò)去，定價(jià)與風(fēng)險(xiǎn)管理部門使用簡(jiǎn)化的模型來(lái)減少計(jì)算負(fù)載。然而，不斷發(fā)展的法規(guī)現(xiàn)在明確規(guī)定，風(fēng)險(xiǎn)分析工作負(fù)載中的定價(jià)模型，如綜合資本分析與審查 (CCAR) 和交易賬簿的基本審查 (FRTB)，應(yīng)該形象模擬甚至再現(xiàn)復(fù)雜的前臺(tái)交易模型。

通常情況下，風(fēng)險(xiǎn)管理部門會(huì)運(yùn)行大量的風(fēng)險(xiǎn)場(chǎng)景，這些場(chǎng)景蘊(yùn)含數(shù)千種衍生品投資組合的風(fēng)險(xiǎn)因素。因?yàn)樾枰瓿蓴?shù)百萬(wàn)次的風(fēng)險(xiǎn)計(jì)算，金融機(jī)構(gòu)投資于大型計(jì)算集群來(lái)處理所需的風(fēng)險(xiǎn)分析，風(fēng)險(xiǎn)分析通常通宵進(jìn)行。由于高能耗，此類硬件基礎(chǔ)設(shè)施往往運(yùn)行速度緩慢且成本高昂。

為了加速完成大規(guī)模的計(jì)算工作，眾多金融機(jī)構(gòu)已經(jīng)實(shí)施并行計(jì)算解決方案。這些解決方案雖然能提供幫助，但一般對(duì)計(jì)算集群的高能耗重視不夠。

FPGA 技術(shù)的優(yōu)勢(shì)

? 與 GPU 模式相比，顯著提升性能

? 確定性時(shí)延有助于提供一致性能

? 通過(guò)降低能耗，大幅降低與 CPU 和 GPU 有關(guān)的運(yùn)營(yíng)成本

FPGA 以少量能耗實(shí)現(xiàn)大幅加速

采用 FPGA 加速的衍生品定價(jià)與風(fēng)險(xiǎn)模型能以少量能耗實(shí)現(xiàn)顯著的性能加速（通常與支持 GPU 的模型相比較），降低功耗與散熱成本。此外，F(xiàn)PGA 也提供確定性時(shí)延，不存在抖動(dòng)和可預(yù)測(cè)的反應(yīng)時(shí)間，從而減少性能變化。

SciComp 的數(shù)字專家小組與全球頂級(jí)金融從業(yè)者緊密合作，實(shí)施衍生品定價(jià)與風(fēng)險(xiǎn)管理解決方案。SciComp 經(jīng)賽靈思培訓(xùn)的定量金融開(kāi)發(fā)團(tuán)隊(duì)為任何基于蒙特卡洛 （Monte Carlo）的定價(jià)、場(chǎng)景生成或風(fēng)險(xiǎn)仿真模型提供專業(yè)、低成本的 FPGA 編程服務(wù)。

案例研究

采用蒙特卡洛模擬為股票掛鉤結(jié)構(gòu)化票據(jù)估值

模型主要特性

? 關(guān)聯(lián)性赫斯頓 (Heston) 隨機(jī)波動(dòng)過(guò)程

? 通過(guò)連續(xù)性校正實(shí)現(xiàn)連續(xù)障礙監(jiān)控

? 可選贖回

主要性能指標(biāo)

? 每貨幣單位 (USD) 性能（路徑數(shù)/秒）與每功耗單位 (mW) 性能

? 基于建議客戶價(jià)格（RCP，以美元計(jì)價(jià)）

? CPU/GPU 功耗估算基于熱設(shè)計(jì)功耗 (TDP) 的 80%

? FPGA 功耗估算基于布局布線后分析。

? CPU：Intel Xeon E5-2673 v4 (Intel Parallel Studio XE 2019)

? GPU：Nvidia V100 16GB PCIe (CUDA 10.1)

? FPGA：賽靈思 Alveo U50

? 操作系統(tǒng)：Ubuntu 16.04 LTS

編輯：hfy